S&P 500 се състои от 500 компании, които емитират общо 503 акции към 31 май 2023 г., тъй като някои компании, като Alphabet, са емитирали множество класове акции . Топ 10 на най-големите холдинги са изброени на официалния уебсайт на S&P Global. Компания от S&P 500 трябва да отговаря на специфични изисквания, за да бъде включена като съставна част в индекса .
В момента S&P не предоставя безплатен пълен списък на холдингите. Членовете на изследователския отдел на S&P, Capital IQ, обаче имат достъп до целия списък. Компаниите от S&P 500 са известни като най-добрите в своите индустрии и са важен показател за икономическата активност в САЩ.
КЛЮЧОВИ ИЗВОДИ
- S&P 500 включва някои от най-добрите компании, които са лидери в своите отрасли и представляват показател за икономиката на САЩ.
- Компаниите трябва да отговарят на определени критерии за изискване, които се определят от издателите на индекса, преди да бъдат добавени към S&P.
- Индексът S&P 500 е претеглен по пазарна капитализация, където дава по-висок процент разпределение на компании с най-голяма пазарна капитализация.
- За да се присъедини към S&P 500, една акция трябва да отговаря на определени критерии, включително обща пазарна капитализация от 12,7 милиарда долара и коефициент на плаваща ликвидност (FALR), по-голям или равен на 0,75.3
- Компаниите могат да бъдат отстранени от S&P 500, ако се отклоняват съществено от тези стандарти.
S&P 500 Критерии за включване
През 1957 г. беше създаден S&P 500, който е един от най-популярните борсови индекси. Той включва акциите на най-големите публично търгувани компании в САЩ и се фокусира върху сектора на американския пазар с голяма капитализация.
За да бъде включена в индекса S&P 500, компанията трябва да отговаря на разнообразни критерии, включително:
- Обща пазарна капитализация от поне 12,7 милиарда долара
- Трябва да е американска компания
- Коефициент на плаваща ликвидност (FALR), по-голям или равен на 0,75
- Положителна сума от последните четири последователни тримесечия на приходите
- Положителни печалби за последното тримесечие
- Трябва да отговаря на определени изисквания за ликвидност34
Компаниите могат да бъдат отстранени от S&P 500, ако се отклоняват съществено от тези стандарти.5
39,12 трилиона долара
Общата комбинирана пазарна капитализация на 503-те съставни части на S&P 500 към 30 юни 2023 г.6
Изчисление на S&P 500
S&P 500 е free-float индекс с претеглена пазарна капитализация . Пазарната капитализация представлява общата пазарна стойност в долари на акциите на компанията в обращение . Пазарната капитализация се изчислява чрез умножаване на общия брой акции в обращение по текущата цена на акциите на компанията. Например, компания с 20 милиона акции в обращение, в която нейните акции се продават за $100 на акция, ще има пазарна капитализация от $2 милиарда.
Когато акциите на определена компания стават по-ценни, те имат по-голям принос за общата възвръщаемост на S&P 500. Не е рядкост три четвърти от доходността на индекса да бъде обусловена от едва 50 до 75 акции.
Затова, добавянето или изваждането на по-малки компании от индекса няма да има значително въздействие върху общата възвращаемост на индекса; обаче премахването или добавянето дори само на една от най-големите акции може да има силно въздействие.
Разбивка по сектори на S&P 500
По-долу са най-добрите сектори и техните тегла в рамките на индекса S&P 500 към 30 юни 2023 г.8
| S&P 500 Секторно тегло | |
|---|---|
| Сектор | Индексно тегло |
| Информационни технологии | 28,3% |
| Здравеопазване | 13,4% |
| Финанси | 12,4% |
| Дискреция на потребителя | 10,7% |
| Индустриални | 8,5% |
| Комуникационни услуги | 8,4% |
| Потребителски стоки | 6,7% |
| Енергия | 4,1% |
| Помощни програми | 2,6% |
| Материали | 2,5% |
| Недвижим имот | 2,5% |
Източник: S&P Dow Jones Indices
Познаването на секторното тегло на S&P е важно, тъй като секторите с по-малко тегло може да нямат съществено въздействие върху стойността на общия индекс – дори ако се представят по-добре или по -зле от пазара
Ако цените на петрола се увеличават, което довежда до увеличение на печалбите в енергийния сектор, акциите в този сектор представляват само 4,5% от S&P 500. Поради това, дори ако запасите от петрол растат, S&P може да не се повиши, ако например секторът на информационните технологии се представи по-слабо, тъй като има по-голямо тегло в индекса.
Съставките на S&P 500 са претеглени в съответствие с пазарната капитализация на свободното движение, което означава, че по-големите компании имат по-голямо влияние върху стойността на индекса.
Топ 25 компонента по пазарна капитализация
Тъй като точните тегла на първите 25 компонента не са налични директно от S&P, тук са представени теглата от SPDR S&P 500 Trust ETF (SPY). SPY е най-старият борсово търгуван фонд (ETF), който следи S&P 500 и има активи под управление (AUM) в размер на 415,86 милиарда долара към 6 юли 2023 г. Той е силно търгуван.
В резултат на това коефициентите на портфолио на SPY осигуряват добър заместител за инвестиране в основния индекс S&P 500, въпреки че двата може да не са напълно еднакви. Към 6 юли 2023 г. следните са 25-те най-големи съставни части на индекса S&P 500 по тегло:
- Apple ( AAPL ): 7,70%
- Microsoft ( MSFT ): 6,89%
- Amazon ( AMZN ): 3,11%
- NVIDIA ( NVDA ): 2,82%
- Тесла ( TSLA ): 2,02%
- Азбука клас A ( GOOGL ): 1,94%
- Мета ( META ), бивш Facebook, клас A: 1,75%
- Азбучен клас C ( GOOG ): 1,68%
- Berkshire Hathaway ( BRK.B ): 1,65%
- UnitedHealth Group ( UNH ): 1,18%
- Johnson & Johnson ( JNJ ): 1,14%
- JPMorgan Chase ( JPM ): 1,13%
- Exxon Mobil ( XOM ): 1,13%
- Виза клас A ( V ): 1,05%
- Eli Lilly ( LLY ): 0,99%
- Procter & Gamble ( PG ): 0,97%
- Broadcom ( AVGO ): 0,96%
- Mastercard клас A ( MA ): 0,89%
- Home Depot ( HD ): 0,83%
- Merck ( MRK ): 0,77%
- Chevron Corporation ( CVX ): 0,72%
- PepsiCo ( PEP ): 0,70%
- AbbVie ( ABBV ): 0,66%
- Costco ( COST ): 0,65%
- Coca-Cola Company ( KO ): 0,64%11
Колко компании са в S&P 500?
Въпреки че обикновено в индекса има 500 компании, броят им нараства. Към 30 юни 2023 г., в S&P 500 има 503 акции. Това се дължи на факта, че някои компании имат множество класове акции, като например Alphabet.
Кои са първите 10 холдинга в S&P 500?
Към 6 юли 2023 г. първите 10 холдинга и тяхното тегло в индекса са:
- Apple ( AAPL ): 7,70%
- Microsoft ( MSFT ): 6,89%
- Amazon ( AMZN ): 3,11%
- NVIDIA ( NVDA ): 2,82%
- Тесла ( TSLA ): 2,02%
- Азбука клас A ( GOOGL ): 1,94%
- Мета ( META ), бивш Facebook, клас A: 1,75%
- Азбучен клас C ( GOOG ): 1,68%
- Berkshire Hathaway ( BRK.B ): 1,65%
- UnitedHealth Group ( UNH ): 1,18%
Как се избират компаниите за S&P 500?
Една компания трябва да отговаря на определени изисквания за включване в S&P 500, които включват:
- Пазарна капитализация от поне 12,7 милиарда долара
- Трябва да е американска компания
- Коефициент на плаваща ликвидност (FALR), по-голям или равен на 0,75
- Сумирани положителни печалби през последните четири последователни тримесечия
- Печеливш отчет за приходите за последното тримесечие на компанията
- Изисквания за ликвидност34
Как да купя S&P 500?
Поради факта, че S&P 500 е индекс, не е възможно да се закупи директно; въпреки това, е възможно да се закупят борсово търгувани фондове, които отразяват или проследяват индекса, като например SPDR S&P 500 Trust ETF (SPY) от State Street Global Advisors.
Долния ред
Първите 25 компании в S&P 500 са едни от най-известните компании в света, като голяма част от първите 10 са технологични компании, като Apple, Microsoft и Google. За да инвестират в компаниите в индекса, инвеститорите могат да закупят отделните акции на компаниите или да инвестират във фонд, който проследява S&P 500.
Коментарите, мненията и анализите, изразени тук, са само за информационни цели и не трябва да се считат за индивидуални инвестиционни съвети или препоръки за инвестиране в ценни книжа или за приемане на инвестиционна стратегия. Въпреки че вярваме, че предоставената тук информация е надеждна, ние не гарантираме нейната точност или пълнота. Изгледите и стратегиите, описани в нашето съдържание, може да не са подходящи за всички инвеститори. Тъй като пазарните и икономически условия са обект на бърза промяна, всички коментари, мнения и анализи, съдържащи се в нашето съдържание, се изобразяват към датата на публикуване и могат да се променят без предупреждение. Материалът не е предназначен като пълен анализ на всеки съществен факт по отношение на която и да е държава, регион, пазар, индустрия, инвестиция или стратегия.